Денежный мультипликатор

Видео: Денежный мультипликатор - как это не работает? Банковский мультипликатор | Царевич.Ру

В сфере кредитования, частью которой выступают банки, используются такие термины, как кредитный, депозитный и денежный мультипликатор. Для людей, далеких от экономики, порой бывает сложно найти толкование специальным терминам. Поэтому стоит рассмотреть их подробнее, чтобы разобраться в функционировании банковской системы и правильности толкования этих понятий.

Если обратиться за разъяснением к экономическому словарю, то там можно отыскать такое объяснение понятия кредитный мультипликатор: это количественное соотношение увеличения денежной массы, которой владеет банк, посредством действия механизма кредитования. В начале своей деятельности банк располагает некоей суммой, которая вкладывается в его капитал в качестве депозита. Денежная масса (то есть капитал) и ее рост, а также расширение зависит от норм обязательных резервов, в качестве политики экономии. В результате, каждый банк, получивший депозит, может добавить к своим резервам процент от полученной им суммы. При этом остаток, превратившись в избыточный резерв, передается в кредит. Кратность расширения банковского капитала обратно пропорциональна норме существующих обязательных резервов.

В свою очередь о толковании понятия «депозитный мультипликатор» сообщает словарь бизнес-терминов. В его трактовке им является положительный коэффициент происходящих изменений денежных средств на депозитах банка, что получается в результате многократного использования одной и той же денежной массы на рынке кредитном и банковском.

Видео: Банковское дело, часть 4: Эффект мультипликатора и денежная масса

И тот, и другой вид мультипликаторов именуют денежными, так как оба оперируют финансовой составляющей фондов. Банковский (денежный) мультипликатор – это увеличение количества денежной массы, которая возникает в результате проводимой банком кредитно-депозитной деятельности. Центральный банк РФ регулирует эту деятельность прочих, коммерческих банков, для чего выпускаются специальные нормативы обязательного резервирования.

Только банковская системаможет заниматься денежной мультипликацией. Отдельный представитель не имеет таких полномочий. Можно рассмотреть конкретный пример. Кредитные организации имеют ставку обязательного резерва в размере пяти процентов. В случае, если клиент размещает в банке депозит, составляющий одну тысячу рублей, то пятьдесят рублей из них попадают на корреспондентский счет в ЦБ, а девятьсот пятьдесят оказываются в распоряжении банка и выдаются им в кредит. Из этой суммы другая кредитная организация переводит пять процентов в резерв, а на оставшуюся сумму выдает ссуду. В результате увеличивается количество безналичных денежных средств, находящихся в банковской системе.

Видео: Валентин Катасонов: Большинство банков – просто финансовые пирамиды

Этот процесс называют кредитным. Еще он носит название кредитного расширения. Происходит эмиссия кредитных денег в сфере банковской системы. Кредитное сжатие осуществляется, когда клиент отзывает свой кредит. Денежная масса не меняется. При этом происходит ее увеличение или уменьшение. Чтобы вычислить коэффициент, который имеет банковский, денежный мультипликатор, нужно рассчитать отношение между денежной массой и базой. Если увеличивается процент обязательного резервирования, то уменьшаются возможности для банковской системы осуществлять кредитные эмиссии, и наоборот.

Ставки снижаются, если требуется стимулирование экономики. При этом происходит увеличение денежной массы, и снижаются проценты по кредитам. Обратные действия предпринимают, если возникает угроза инфляции.

В Российской Федерации установлено законодательством, что только ЦБ имеет право управлять эмиссией безналичных денег, и поэтому он способен сужать или расширять у коммерческих банков их эмиссионные возможности. Рассчитывается денежный мультипликатор как коэффициент увеличения денег на депозитах коммерческих банков во время передвижения финансовой массы от одного банка к другому. Этот показатель не может достичь максимальной величины, потому что часть денежных средств, находящихся в свободном резерве, направляется не на кредитные операции.

Мультипликатор, как движение денежной массы, – процесс непрерывный. Рассчитывать его коэффициент можно лишь за определенный период.